遠期匯率偏誤（Forward Rate Bias）交易策略係指買進高利率之貨幣、賣出低利率之貨幣，亦指買進遠期匯率貼水之貨幣、賣出遠期匯率升水之貨幣。本文分析比較遠期匯率偏誤交易策略應用於G7國家個別匯率、Carry型投資組合，與Optimization型投資組合之績效。個別匯率與各投資組合均以3個月期遠期外匯契約操作，頻率則採用每月交易方式，以美元為基礎貨幣來評估績效。實驗發現，Optimization組合不僅考慮利差因素，尚考慮各匯率變動間之相關性，為風險分散型，相較於只考慮利差因素之Carry型投資組合而言，Optimization組合每年之年度報酬率不一定最高，3個月期年化報酬率平均數不是最高，但報酬率最穩定，Sharpe Ratio最高。